部分同学心心念念的考博信息来啦！2023年行政管理考博信息整理
#考博# #考博辅导#
北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博真题/参考书/招生人数/导师联系方式
一、2023年北京大学行政管理/公共政策考博方式及科目简介
北京大学博士研究生招生方式主要是“申请—考核制”，即初审＋复试（“面试”或”笔试＋面试“）。2018年开始，北京大学不再组织校内外语考试，但是考生需要具备雅思、托福等外语成绩，在英语国家留学的学生可以免试外语。然而，2020年以来，北京大学政府管理学院博士研究生招考方式主要是申请审核制，即提交申请材料后，没有笔试，直接面试。根据统计分析，每年申请三个专业的学生共计约300-500人，这几年伴随着疫情，出国留学的研究生回国报考的人数越来越多。
目前，北京大学政府管理学院行政管理、公共政策、危机管理等三个专业所有考生均不得跨专业调剂。根据统计，行政管理、公共政策、危机管理等三个专业对外招生人数分别为2-4人、4-6人、1-2人。每个方向单独组织招生面试。
北京大学政府管理学院这几年博士研究生7-8月开始报名，9月中下旬进行面试，希望诸位考生一定要注意。根据往年经验，很多考生意识到要报考博士的时候，北大招生已经结束了。
北京大学政府管理学院博士研究生每年仅招生1个在职研究生，其他的全部为全日制博士研究生。根据统计，目前招生在职博士研究生的院校已经很少了，例如中国社会科学院大学、中央党校、吉林大学等。
通过材料审核是考博成功的第一步。那么，如何才能通过考博申请资料审核呢？主要是三点：一是本硕院校和专业，双非院校的学生就不要申请了，建议试试其他院校；二是研究计划和学术简历撰写，对于很多国外留学的学生而言，研究计划方面可能存在较大难度；三是科研经历和学术成果积累。根据统计，北京大学政府管理学院这几年录取的学生要不就是本硕院校都是知名院校，要不就是学生至少有一篇核心论文发表，最多的有6篇核心论文。因此，大家一定要提前至少1年备考，很多学生研一入学就开始备考了。充分的准备是考博成功的关键。此外，研究计划的撰写和学术简历也是通过资料审核的关键，一定要选择合适的题目做研究计划，这个方面安排专职高校老师给大家讲解，不是一般的博士能够指导的。
二、2023年北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博参考书
目前，跨专业报考北京大学政府管理学院的考生较多，虽然这几年没有笔试，但是面试主要问题还是要围绕专业知识展开。此外，还涉及研究计划，后者主要考察考生对研究方法的掌握。故而推荐如下参考书：
张国庆：《公共行政学》，北京大学出版社，2017年版；
李国正：《公共管理学》，首都师范大学出版社，2018年版；
李国正：《公共政策分析》，首都师范大学出版社，2019年版；
陈庆云：《公共政策分析》，北京大学出版社，2006年版；
李国正：《公共经济学》，首都师范大学出版社，2022年版；
李国正：《中国财政学》，首都师范大学出版社，2022年版；
李国正：《社会科学研究方法》，首都师范大学出版社，2023年版；
风笑天：《社会研究方法》，中国人民大学出版社，2018年版；
顾建光：《公共管理专业英语》（第二版），上海人民出版社，2019年版；
李国正：《应急管理理论与实践》，首都师范大学出版社，2022年版；（危机管理方向考生需要参考）
辅导资料：
《公共管理学：考点热点与真题解析》，首都师范大学出版社，2020年版；
《公共政策学：考点热点与真题解析》，首都师范大学出版社，2021年版；
《中国行政管理》期刊近一年论文、导师组（尤其是杨立华、句华等教授）近五年论文。
三、2023年北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博历年真题
根据统计分析，这几年三个专业虽然没有笔试，但是面试中有诸多对专业课的考察，尤其是对行政管理基础理论、政府改革热点、研究方法、专业外语等内容。此外，危机管理专业方向还会考察危机管理等相关知识点，这两年虽然考察不多，但是以后这是考察重点，故而参考书给大家推荐了李国正教授主编的《应急管理理论与实践》。
接下来带领大家回顾一下这几年的部分真题，更多真题课程会讲解：
1.双顺差、财政体制改革、文献与注释（2010年北大考博真题）
2.公共物品相关问题、政府采购、公共财政（2011年北大考博真题）
3.伪命题、阿罗不可能定理、诺斯悖论（2012年北大考博真题）
4.归纳与演绎、城镇化、创新（2013年北大考博真题）
5.大部制改革、产业政策、财政政策、量表（2014年北大考博真题）
6.政府信息公开、市场经济体制、实验方法（2015年北大考博真题）
7.供给侧改革、中等收入陷阱、变量与研究计划（2016年北大考博真题）
8.政府购买服务、乡村振兴、政策工具、信度与效度（2017年北大考博真题）
9.公地悲剧、搭便车等问题、社会主要矛盾、抽样方法（2018年北大考博真题）
10.长三角一体化与长江经济带、乡村振兴与城镇化、放管服改革（2019年北大考博真题）
······
通过以上真题可以发现，《公共经济学》、《中国财政学》、《社会研究方法》等是每年真题考察的重点。
四、当前考博备考常见问题
很多学生一直犹犹豫豫，一会担心没有论文，一会担心自己本硕院校不好，一会又担心没有联系导师，结果时间耽误了，最终不可能考上任何学校，这是过去十余年咨询过程中常见的问题之一。目前，除了报考清华复交等名校的学生必须有核心论文之外，其他的专业尤其是教育、艺术、新闻传播、政治、马克思等专业不一定非要有论文，每年这里没有论文的学生录取的很多，对于这些考生来讲，最重要的就是好好准备好申报资料，至于研究计划等申报资料会请专门的高校相关专业教师给大家指导，一般而言，硕士阶段的考生很难自己找到好的选题进而做研究计划，而且一般没有系统学过《社会科学研究方法》（李国正主编）这类的课程，导致研究计划写的很小儿科。还有就是学术简历，太过于简单了，一份自己都不愿意看的简历，怎么会赢得老师的青睐呢。
#考博# #考博辅导#
北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博真题/参考书/招生人数/导师联系方式
一、2023年北京大学行政管理/公共政策考博方式及科目简介
北京大学博士研究生招生方式主要是“申请—考核制”，即初审＋复试（“面试”或”笔试＋面试“）。2018年开始，北京大学不再组织校内外语考试，但是考生需要具备雅思、托福等外语成绩，在英语国家留学的学生可以免试外语。然而，2020年以来，北京大学政府管理学院博士研究生招考方式主要是申请审核制，即提交申请材料后，没有笔试，直接面试。根据统计分析，每年申请三个专业的学生共计约300-500人，这几年伴随着疫情，出国留学的研究生回国报考的人数越来越多。
目前，北京大学政府管理学院行政管理、公共政策、危机管理等三个专业所有考生均不得跨专业调剂。根据统计，行政管理、公共政策、危机管理等三个专业对外招生人数分别为2-4人、4-6人、1-2人。每个方向单独组织招生面试。
北京大学政府管理学院这几年博士研究生7-8月开始报名，9月中下旬进行面试，希望诸位考生一定要注意。根据往年经验，很多考生意识到要报考博士的时候，北大招生已经结束了。
北京大学政府管理学院博士研究生每年仅招生1个在职研究生，其他的全部为全日制博士研究生。根据统计，目前招生在职博士研究生的院校已经很少了，例如中国社会科学院大学、中央党校、吉林大学等。
通过材料审核是考博成功的第一步。那么，如何才能通过考博申请资料审核呢？主要是三点：一是本硕院校和专业，双非院校的学生就不要申请了，建议试试其他院校；二是研究计划和学术简历撰写，对于很多国外留学的学生而言，研究计划方面可能存在较大难度；三是科研经历和学术成果积累。根据统计，北京大学政府管理学院这几年录取的学生要不就是本硕院校都是知名院校，要不就是学生至少有一篇核心论文发表，最多的有6篇核心论文。因此，大家一定要提前至少1年备考，很多学生研一入学就开始备考了。充分的准备是考博成功的关键。此外，研究计划的撰写和学术简历也是通过资料审核的关键，一定要选择合适的题目做研究计划，这个方面安排专职高校老师给大家讲解，不是一般的博士能够指导的。
二、2023年北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博参考书
目前，跨专业报考北京大学政府管理学院的考生较多，虽然这几年没有笔试，但是面试主要问题还是要围绕专业知识展开。此外，还涉及研究计划，后者主要考察考生对研究方法的掌握。故而推荐如下参考书：
张国庆：《公共行政学》，北京大学出版社，2017年版；
李国正：《公共管理学》，首都师范大学出版社，2018年版；
李国正：《公共政策分析》，首都师范大学出版社，2019年版；
陈庆云：《公共政策分析》，北京大学出版社，2006年版；
李国正：《公共经济学》，首都师范大学出版社，2022年版；
李国正：《中国财政学》，首都师范大学出版社，2022年版；
李国正：《社会科学研究方法》，首都师范大学出版社，2023年版；
风笑天：《社会研究方法》，中国人民大学出版社，2018年版；
顾建光：《公共管理专业英语》（第二版），上海人民出版社，2019年版；
李国正：《应急管理理论与实践》，首都师范大学出版社，2022年版；（危机管理方向考生需要参考）
辅导资料：
《公共管理学：考点热点与真题解析》，首都师范大学出版社，2020年版；
《公共政策学：考点热点与真题解析》，首都师范大学出版社，2021年版；
《中国行政管理》期刊近一年论文、导师组（尤其是杨立华、句华等教授）近五年论文。
三、2023年北京大学行政管理/公共政策/危机管理考博历年真题
根据统计分析，这几年三个专业虽然没有笔试，但是面试中有诸多对专业课的考察，尤其是对行政管理基础理论、政府改革热点、研究方法、专业外语等内容。此外，危机管理专业方向还会考察危机管理等相关知识点，这两年虽然考察不多，但是以后这是考察重点，故而参考书给大家推荐了李国正教授主编的《应急管理理论与实践》。
接下来带领大家回顾一下这几年的部分真题，更多真题课程会讲解：
1.双顺差、财政体制改革、文献与注释（2010年北大考博真题）
2.公共物品相关问题、政府采购、公共财政（2011年北大考博真题）
3.伪命题、阿罗不可能定理、诺斯悖论（2012年北大考博真题）
4.归纳与演绎、城镇化、创新（2013年北大考博真题）
5.大部制改革、产业政策、财政政策、量表（2014年北大考博真题）
6.政府信息公开、市场经济体制、实验方法（2015年北大考博真题）
7.供给侧改革、中等收入陷阱、变量与研究计划（2016年北大考博真题）
8.政府购买服务、乡村振兴、政策工具、信度与效度（2017年北大考博真题）
9.公地悲剧、搭便车等问题、社会主要矛盾、抽样方法（2018年北大考博真题）
10.长三角一体化与长江经济带、乡村振兴与城镇化、放管服改革（2019年北大考博真题）
······
通过以上真题可以发现，《公共经济学》、《中国财政学》、《社会研究方法》等是每年真题考察的重点。
四、当前考博备考常见问题
很多学生一直犹犹豫豫，一会担心没有论文，一会担心自己本硕院校不好，一会又担心没有联系导师，结果时间耽误了，最终不可能考上任何学校，这是过去十余年咨询过程中常见的问题之一。目前，除了报考清华复交等名校的学生必须有核心论文之外，其他的专业尤其是教育、艺术、新闻传播、政治、马克思等专业不一定非要有论文，每年这里没有论文的学生录取的很多，对于这些考生来讲，最重要的就是好好准备好申报资料，至于研究计划等申报资料会请专门的高校相关专业教师给大家指导，一般而言，硕士阶段的考生很难自己找到好的选题进而做研究计划，而且一般没有系统学过《社会科学研究方法》（李国正主编）这类的课程，导致研究计划写的很小儿科。还有就是学术简历，太过于简单了，一份自己都不愿意看的简历，怎么会赢得老师的青睐呢。
3月16日：主力资金净流入前100：
、
1 中国平安icon ： 11.94亿
2 长江电力 ： 9.27亿
3 贵州茅台 ： 8.41亿
4 中国建筑icon ： 8.09亿
5 沃森生物 ： 6.97亿
6 中远海控 ： 5.76亿
7 君实生物 ： 5.00亿
8 农业银行 ： 4.79亿
9 工商银行 ： 4.62亿
10 工业富联 ： 4.18亿
11 中矿资源 ： 3.99亿
12 中国人寿 ： 3.35亿
13 兴业银行 ： 3.32亿
14 万科A ： 3.25亿
15 牧原股份 ： 3.03亿
16 海天味业 ： 2.98亿
17 邮储银行 ： 2.93亿
18 中国电建 ： 2.82亿
19 保利发展 ： 2.65亿
20 舒泰神 ： 2.58亿
21 中国神华 ： 2.56亿
22 顺丰控股 ： 2.53亿
23 宁德时代 ： 2.31亿
24 交通银行 ： 2.31亿
25 亿纬锂能 ： 2.27亿
26 海联金汇 ： 2.10亿
27 平安银行 ： 1.85亿
28 迈瑞医疗 ： 1.84亿
29 永泰能源 ： 1.81亿
30 中国石油 ： 1.75亿
31 京东方A ： 1.68亿
32 中国能建 ： 1.67亿
33 京沪高铁 ： 1.64亿
34 中国交建 ： 1.62亿
35 康希诺 ： 1.61亿
36 建设银行 ： 1.59亿
37 温氏股份 ： 1.55亿
38 天际股份 ： 1.52亿
39 兴发集团icon ： 1.52亿
40 新安股份 ： 1.49亿
41 金地集团 ： 1.46亿
42 紫金矿业 ： 1.44亿
43 云铝股份 ： 1.41亿
44 上汽集团 ： 1.41亿
45 康泰生物 ： 1.41亿
46 宁波银行 ： 1.39亿
47 太阳能 ： 1.39亿
48 比亚迪 ： 1.35亿
49 阳光电源 ： 1.34亿
50 中国核电 ： 1.34亿
51 神火股份 ： 1.29亿
52 富满微 ： 1.28亿
53 铜陵有色 ： 1.21亿
54 中兴通讯 ： 1.20亿
55 阳光城 ： 1.20亿
56 中国石化 ： 1.18亿
57 江苏银行 ： 1.17亿
58 和邦生物 ： 1.14亿
59 中国铝业 ： 1.14亿
60 美锦能源 ： 1.12亿
61 鹏都农牧 ： 1.12亿
62 重庆银行 ： 1.09亿
63 广发证券 ： 1.09亿
64 陕西煤业 ： 1.09亿
65 浦发银行 ： 1.04亿
66 亿利洁能 ： 1.04亿
67 吉翔股份 ： 1.03亿
68 光大银行 ： 0.97亿
69 建发股份 ： 0.96亿
70 中国中冶 ： 0.94亿
71 中国银行 ： 0.94亿
72 合盛硅业 ： 0.93亿
73 万泰生物 ： 0.92亿
74 中国电信icon ： 0.91亿
75 中国化学 ： 0.91亿
76 山煤国际 ： 0.89亿
77 亚盛集团 ： 0.89亿
78 海印股份 ： 0.88亿
79 招商蛇口 ： 0.88亿
80 盛新锂能 ： 0.87亿
81 方大特钢 ： 0.87亿
82 海尔智家 ： 0.87亿
83 兰州银行 ： 0.85亿
84 智飞生物 ： 0.83亿
85 潞安环能 ： 0.83亿
86 川能动力 ： 0.82亿
87 理工导航 ： 0.82亿
88 驰宏锌锗 ： 0.81亿
89 华蓝集团 ： 0.80亿
90 中国中铁 ： 0.79亿
91 云南能投 ： 0.79亿
92 蓝光发展 ： 0.79亿
93 三一重工 ： 0.77亿
94 金龙鱼 ： 0.76亿
95 小康股份 ： 0.75亿
96 众生药业 ： 0.74亿
97 华侨城A ： 0.74亿
98 数字政通 ： 0.74亿
99 中国联通 ： 0.74亿
100 晋控煤业 ： 0.73亿
分析：
三大指数继续强反弹，早盘市场比较犹豫，方向不明，午后在权重的维护下指数选择强攻拉升，今天成交不足万亿，缩量比较严重，这不是个好现象，不过周五时间节点特殊，有部分资金害怕被关，按目前市场的状态村里应该会网开一面，具体那等周末消息。看周一能否放量。
很多人在思考补跳空缺口，如果不补缺口继续反转呢，为什么一定要补缺，不补缺不显现的更为强势一面吗？现在看不出来要补缺的，我也更不希望补缺。
市场总龙头中国医药icon和二波龙头浙江建投今天都存在不小分歧但依然是高举高打，中国医药今天成交量能更是67亿，这热钱体量真不能小看，从起涨到现在中国医药涨幅高达200%，浙江建投涨幅高达386%，这足够妖了，目前看他们两都没看出来见顶，
今天分歧主要还是周五原因，板块上最强的是建筑节能，今天涨停潮，这是新板块可能周末还会发酵，看周末是否有发酵情况。新板块如果发酵的好可能会有比较持续炒作价值。#股票##基金#
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1 中国平安icon ： 11.94亿
2 长江电力 ： 9.27亿
3 贵州茅台 ： 8.41亿
4 中国建筑icon ： 8.09亿
5 沃森生物 ： 6.97亿
6 中远海控 ： 5.76亿
7 君实生物 ： 5.00亿
8 农业银行 ： 4.79亿
9 工商银行 ： 4.62亿
10 工业富联 ： 4.18亿
11 中矿资源 ： 3.99亿
12 中国人寿 ： 3.35亿
13 兴业银行 ： 3.32亿
14 万科A ： 3.25亿
15 牧原股份 ： 3.03亿
16 海天味业 ： 2.98亿
17 邮储银行 ： 2.93亿
18 中国电建 ： 2.82亿
19 保利发展 ： 2.65亿
20 舒泰神 ： 2.58亿
21 中国神华 ： 2.56亿
22 顺丰控股 ： 2.53亿
23 宁德时代 ： 2.31亿
24 交通银行 ： 2.31亿
25 亿纬锂能 ： 2.27亿
26 海联金汇 ： 2.10亿
27 平安银行 ： 1.85亿
28 迈瑞医疗 ： 1.84亿
29 永泰能源 ： 1.81亿
30 中国石油 ： 1.75亿
31 京东方A ： 1.68亿
32 中国能建 ： 1.67亿
33 京沪高铁 ： 1.64亿
34 中国交建 ： 1.62亿
35 康希诺 ： 1.61亿
36 建设银行 ： 1.59亿
37 温氏股份 ： 1.55亿
38 天际股份 ： 1.52亿
39 兴发集团icon ： 1.52亿
40 新安股份 ： 1.49亿
41 金地集团 ： 1.46亿
42 紫金矿业 ： 1.44亿
43 云铝股份 ： 1.41亿
44 上汽集团 ： 1.41亿
45 康泰生物 ： 1.41亿
46 宁波银行 ： 1.39亿
47 太阳能 ： 1.39亿
48 比亚迪 ： 1.35亿
49 阳光电源 ： 1.34亿
50 中国核电 ： 1.34亿
51 神火股份 ： 1.29亿
52 富满微 ： 1.28亿
53 铜陵有色 ： 1.21亿
54 中兴通讯 ： 1.20亿
55 阳光城 ： 1.20亿
56 中国石化 ： 1.18亿
57 江苏银行 ： 1.17亿
58 和邦生物 ： 1.14亿
59 中国铝业 ： 1.14亿
60 美锦能源 ： 1.12亿
61 鹏都农牧 ： 1.12亿
62 重庆银行 ： 1.09亿
63 广发证券 ： 1.09亿
64 陕西煤业 ： 1.09亿
65 浦发银行 ： 1.04亿
66 亿利洁能 ： 1.04亿
67 吉翔股份 ： 1.03亿
68 光大银行 ： 0.97亿
69 建发股份 ： 0.96亿
70 中国中冶 ： 0.94亿
71 中国银行 ： 0.94亿
72 合盛硅业 ： 0.93亿
73 万泰生物 ： 0.92亿
74 中国电信icon ： 0.91亿
75 中国化学 ： 0.91亿
76 山煤国际 ： 0.89亿
77 亚盛集团 ： 0.89亿
78 海印股份 ： 0.88亿
79 招商蛇口 ： 0.88亿
80 盛新锂能 ： 0.87亿
81 方大特钢 ： 0.87亿
82 海尔智家 ： 0.87亿
83 兰州银行 ： 0.85亿
84 智飞生物 ： 0.83亿
85 潞安环能 ： 0.83亿
86 川能动力 ： 0.82亿
87 理工导航 ： 0.82亿
88 驰宏锌锗 ： 0.81亿
89 华蓝集团 ： 0.80亿
90 中国中铁 ： 0.79亿
91 云南能投 ： 0.79亿
92 蓝光发展 ： 0.79亿
93 三一重工 ： 0.77亿
94 金龙鱼 ： 0.76亿
95 小康股份 ： 0.75亿
96 众生药业 ： 0.74亿
97 华侨城A ： 0.74亿
98 数字政通 ： 0.74亿
99 中国联通 ： 0.74亿
100 晋控煤业 ： 0.73亿
分析：
三大指数继续强反弹，早盘市场比较犹豫，方向不明，午后在权重的维护下指数选择强攻拉升，今天成交不足万亿，缩量比较严重，这不是个好现象，不过周五时间节点特殊，有部分资金害怕被关，按目前市场的状态村里应该会网开一面，具体那等周末消息。看周一能否放量。
很多人在思考补跳空缺口，如果不补缺口继续反转呢，为什么一定要补缺，不补缺不显现的更为强势一面吗？现在看不出来要补缺的，我也更不希望补缺。
市场总龙头中国医药icon和二波龙头浙江建投今天都存在不小分歧但依然是高举高打，中国医药今天成交量能更是67亿，这热钱体量真不能小看，从起涨到现在中国医药涨幅高达200%，浙江建投涨幅高达386%，这足够妖了，目前看他们两都没看出来见顶，
今天分歧主要还是周五原因，板块上最强的是建筑节能，今天涨停潮，这是新板块可能周末还会发酵，看周末是否有发酵情况。新板块如果发酵的好可能会有比较持续炒作价值。#股票##基金#
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【又一券商资管“冲撞”监管底线，再因估值法不合理受罚，去年来15家券商因资管业务被罚】
财联社（深圳，记者 杨卉）讯 ，中泰资管最新接到监管罚单。去年来，券商资管受罚已屡见不鲜，中泰资管又因相似问题受罚。
上海证监局在罚单中提到两个违规问题，一是公司个别资管计划在所投资的债券已停止竞价交易的情况下，仍长期采用历史收盘价估值，估值方法不合理;二是关联交易制度不完善，制度中对关联交易定价方法未进行规范。
31.jpg
上海证监局就此对中泰资管公司采取行政监管措施：对公司总经理及公司估值会委员徐建东、公司合规总监及公司估值委员会委员王洪懿同时出具警示函。
32.jpg
中泰资管的上述违规情况不符合《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》第二条第二项，违反了《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》第四十三条的规定，“证券期货经营机构应当对资产管理计划实行净值化管理，确定合理的估值方法和科学的估值程序，真实公允地计算资产管理计划净值”。
中泰资管上述行为还违反了《私募资管办法》第六十六条第一款中则规定，
证券期货经营机构应当建立健全关联交易管理制度，对关联交易认定标准、交易定价方法、交易审批程序进行规范，不得以资产管理计划的资产与关联方进行不正当交易、利益输送、内幕交易和操纵市场。
对此，上海证监局决定对中泰资管采取出具警示函的行政监管措施。公司应在2022年4月21日前予以改正并提交书面报告。
多家券商资管密集接罚单
监管部门高度重视私募资产管理业务的合规经营，在此之前已有15家券商因资管业务不合规问题受到证监会处罚。
2021年2月1日，川财证券因“资管产品投资债券的交易中，存在买入的债券未入池公司债券池白名单的情况。‘’“债券交易部门经营管理混乱”“人员管理不到位”被四川证监局采取限制业务活动、责令处分有关人员的监管措施。
2021年3月24日海通证券、海通资管因“开展投资顾问、私募资产管理业务过程中未审慎经营”“未有效控制和防范风险”“合规风控管理缺失”等问题受到上海证监局处罚。对海通资管采取责令暂停为证券期货经营机构私募资管产品提供投资顾问服务12个月、责令暂停新增私募资管产品备案6个月的监管措施，对多名直接责任人及负有管理责任的人员采取认定为不适当人选2年等监管措施。
2021年5月7日中邮资管因“资产管理分公司廉洁从业风险点梳理不全面，未包含‘让渡资产管理账户实际投资决策权限’等风险点及相应风险控制措施，未结合岗位、人员调整情况及时更新廉洁从业风险防控目录。””资产管理业务的主要业务人员和相关管理人员收入递延支付制度执行不规范””部分资产管理计划所持有的金融工具估值不合理”被陕西证监局采取责令改正的监管措施。
2021年11月5日中金公司就因“使用成本法对私募资管计划中部分资产进行估值”、“存在对具有相同特征的同一投资品种采用的估值技术不一致的情况”收到北京证监局采取责令改正措施的决定。
2021年11月6日，长江资管因“资管产品运作不规范”“投资决策不审慎”“投资对象尽职调查和风险评估不到位”等受到证监会的行政监管措施，责令整改。
2021年11月11日，华安证券因“不同资产管理计划账户间存在违规交易”、“债券投资风险管控不完善”、“未针对私募资产管理业务的主要业务人员和相关管理人员建立收入递延支付机制“等问题收到安徽证监局行政监管措施。
2021年11月24日，申万宏源因为存在“未获许可投资关联方承销的债券”、“与其他业务未有效隔离”、“估值方法不合理”这三方面问题被上海证监局出具警示函。
2021年12月7日，浙商资管因为“对同一投资品种采用的估值技术不一致”、“对产品持有的违约资产估值不合理未按规定向投资者披露信息，部分集合产品持续开发申购、赎回”、“投资交易管理缺失”、“投资者适当性管理制度不健全”、“未设置债券交易专职合规人员、未向异地债券交易部门驻派合规人员”等问题被浙江证监局暂停六个月资管业务。而这也本轮中最重处罚。
从几起处罚情况可以看出，估值方式不合理成为合规重灾区，在已有前车之鉴的情况下，中泰资管没能及时对照改正，本次因同样的问题收到三份处罚。
资管业务净收入多年处于前20区间
中泰证券主要通过控股鲁证期货、中泰资本、中泰金融国际、中泰资管、中泰创投，参股万家基金、齐鲁股权交易中心等开展资产管理业务。
资产管理业务一直属于中泰证券优势业务，根据中国证券业协会的统计数据，2020年、2021年，中泰证券资产管理业务分别实现净收入1.8502亿元和2.1445亿元，分别排名第17位，第19位。
随着居民可投资资产不断增长、资产结构优化以及居民对专业投资机构信赖度提高，我国资产管理发展前景广阔。但随之而来的监管问题屡见不鲜。
在向财富管理转型的大背景下，各券商优化资产管理业务结构，充分把握机遇发力主动管理，据统计数据前20强规模已突破5.2万亿元。2月23日，中基协发布资管月均规模(更新)显示，2021年四季度，前20强券商的资产管理规模合计6.15万亿元。其中，中信证券以1.17万亿元的月均资管规模遥遥领先，领先第二名中金公司近3000亿元。中银证券以5977.38亿元的规模超越招商资管，位列第三。中银证券、中信证券的月均资管规模较去年三季度均增长超千亿元，分别增加了1245.6亿元、1225.89亿元。
头部券商资产管理规模优势依然明显，大部分券商大力发展资产管理业务。资管实力是券商财富管理能力的重要体现之一，但随之而来的监管处罚给各家都敲响了警钟。
严格监管资管计划估值方法给行业带来警示
财联社记者就估值方法等问题采访了相关业内人员，业内普遍认为，资管机构应不断科学提升估值技术，保持估值体系一致性、合理性，并尽量与市场贴合，体现资产的公允价值。
资管新规后，除标准化债权类资产的认定、信息披露等方面趋于统一外，资管产品的估值问题同样重要。监管对于估值方法的整体要求偏向于“公允价值”(含市价)、“可视化”。由于成本估值法可能导致净值严重偏离公允价值，造成披露信息偏离实际情况，对投资者造成误导，不符合当下金融发展阳光透明的趋势。
对券商资管而言，符合监管要求是各项业务开展的重中之重。完善内部管理、规范资管产品运作流程，梳理风险，强化定期报告，存在不规范行为的，应当制定切实可行的整改计划，坚守合规审慎经营的底线。
来源：财联社
【又一券商资管“冲撞”监管底线，再因估值法不合理受罚，去年来15家券商因资管业务被罚】
财联社（深圳，记者 杨卉）讯 ，中泰资管最新接到监管罚单。去年来，券商资管受罚已屡见不鲜，中泰资管又因相似问题受罚。
上海证监局在罚单中提到两个违规问题，一是公司个别资管计划在所投资的债券已停止竞价交易的情况下，仍长期采用历史收盘价估值，估值方法不合理;二是关联交易制度不完善，制度中对关联交易定价方法未进行规范。
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上海证监局就此对中泰资管公司采取行政监管措施：对公司总经理及公司估值会委员徐建东、公司合规总监及公司估值委员会委员王洪懿同时出具警示函。
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中泰资管的上述违规情况不符合《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》第二条第二项，违反了《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》第四十三条的规定，“证券期货经营机构应当对资产管理计划实行净值化管理，确定合理的估值方法和科学的估值程序，真实公允地计算资产管理计划净值”。
中泰资管上述行为还违反了《私募资管办法》第六十六条第一款中则规定，
证券期货经营机构应当建立健全关联交易管理制度，对关联交易认定标准、交易定价方法、交易审批程序进行规范，不得以资产管理计划的资产与关联方进行不正当交易、利益输送、内幕交易和操纵市场。
对此，上海证监局决定对中泰资管采取出具警示函的行政监管措施。公司应在2022年4月21日前予以改正并提交书面报告。
多家券商资管密集接罚单
监管部门高度重视私募资产管理业务的合规经营，在此之前已有15家券商因资管业务不合规问题受到证监会处罚。
2021年2月1日，川财证券因“资管产品投资债券的交易中，存在买入的债券未入池公司债券池白名单的情况。‘’“债券交易部门经营管理混乱”“人员管理不到位”被四川证监局采取限制业务活动、责令处分有关人员的监管措施。
2021年3月24日海通证券、海通资管因“开展投资顾问、私募资产管理业务过程中未审慎经营”“未有效控制和防范风险”“合规风控管理缺失”等问题受到上海证监局处罚。对海通资管采取责令暂停为证券期货经营机构私募资管产品提供投资顾问服务12个月、责令暂停新增私募资管产品备案6个月的监管措施，对多名直接责任人及负有管理责任的人员采取认定为不适当人选2年等监管措施。
2021年5月7日中邮资管因“资产管理分公司廉洁从业风险点梳理不全面，未包含‘让渡资产管理账户实际投资决策权限’等风险点及相应风险控制措施，未结合岗位、人员调整情况及时更新廉洁从业风险防控目录。””资产管理业务的主要业务人员和相关管理人员收入递延支付制度执行不规范””部分资产管理计划所持有的金融工具估值不合理”被陕西证监局采取责令改正的监管措施。
2021年11月5日中金公司就因“使用成本法对私募资管计划中部分资产进行估值”、“存在对具有相同特征的同一投资品种采用的估值技术不一致的情况”收到北京证监局采取责令改正措施的决定。
2021年11月6日，长江资管因“资管产品运作不规范”“投资决策不审慎”“投资对象尽职调查和风险评估不到位”等受到证监会的行政监管措施，责令整改。
2021年11月11日，华安证券因“不同资产管理计划账户间存在违规交易”、“债券投资风险管控不完善”、“未针对私募资产管理业务的主要业务人员和相关管理人员建立收入递延支付机制“等问题收到安徽证监局行政监管措施。
2021年11月24日，申万宏源因为存在“未获许可投资关联方承销的债券”、“与其他业务未有效隔离”、“估值方法不合理”这三方面问题被上海证监局出具警示函。
2021年12月7日，浙商资管因为“对同一投资品种采用的估值技术不一致”、“对产品持有的违约资产估值不合理未按规定向投资者披露信息，部分集合产品持续开发申购、赎回”、“投资交易管理缺失”、“投资者适当性管理制度不健全”、“未设置债券交易专职合规人员、未向异地债券交易部门驻派合规人员”等问题被浙江证监局暂停六个月资管业务。而这也本轮中最重处罚。
从几起处罚情况可以看出，估值方式不合理成为合规重灾区，在已有前车之鉴的情况下，中泰资管没能及时对照改正，本次因同样的问题收到三份处罚。
资管业务净收入多年处于前20区间
中泰证券主要通过控股鲁证期货、中泰资本、中泰金融国际、中泰资管、中泰创投，参股万家基金、齐鲁股权交易中心等开展资产管理业务。
资产管理业务一直属于中泰证券优势业务，根据中国证券业协会的统计数据，2020年、2021年，中泰证券资产管理业务分别实现净收入1.8502亿元和2.1445亿元，分别排名第17位，第19位。
随着居民可投资资产不断增长、资产结构优化以及居民对专业投资机构信赖度提高，我国资产管理发展前景广阔。但随之而来的监管问题屡见不鲜。
在向财富管理转型的大背景下，各券商优化资产管理业务结构，充分把握机遇发力主动管理，据统计数据前20强规模已突破5.2万亿元。2月23日，中基协发布资管月均规模(更新)显示，2021年四季度，前20强券商的资产管理规模合计6.15万亿元。其中，中信证券以1.17万亿元的月均资管规模遥遥领先，领先第二名中金公司近3000亿元。中银证券以5977.38亿元的规模超越招商资管，位列第三。中银证券、中信证券的月均资管规模较去年三季度均增长超千亿元，分别增加了1245.6亿元、1225.89亿元。
头部券商资产管理规模优势依然明显，大部分券商大力发展资产管理业务。资管实力是券商财富管理能力的重要体现之一，但随之而来的监管处罚给各家都敲响了警钟。
严格监管资管计划估值方法给行业带来警示
财联社记者就估值方法等问题采访了相关业内人员，业内普遍认为，资管机构应不断科学提升估值技术，保持估值体系一致性、合理性，并尽量与市场贴合，体现资产的公允价值。
资管新规后，除标准化债权类资产的认定、信息披露等方面趋于统一外，资管产品的估值问题同样重要。监管对于估值方法的整体要求偏向于“公允价值”(含市价)、“可视化”。由于成本估值法可能导致净值严重偏离公允价值，造成披露信息偏离实际情况，对投资者造成误导，不符合当下金融发展阳光透明的趋势。
对券商资管而言，符合监管要求是各项业务开展的重中之重。完善内部管理、规范资管产品运作流程，梳理风险，强化定期报告，存在不规范行为的，应当制定切实可行的整改计划，坚守合规审慎经营的底线。
来源：财联社
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